quevasaestudiar.com

SEGUINOS
TAMBIÉN EN
SEGUINOS
TAMBIÉN EN
Universidad Torcuato Di Tella

Sedes


Ubicación


Más carreras de esta institución

Mercados Financieros Globales

Universidad Torcuato Di Tella


  • Tipo de Carrera:
  • Modalidad:
  • Provincia:
  • País:
 

Consultá

  • *
  • *
  • *
  • *Campos obligatorios
    Dejá tu celu y te contactaran por dudas!
  • Solicitar Información a cerca de:

  • Consultar también a:



"La economía global ha sido afectada por la peor crisis financiera de su historia. Los bancos centrales de las principales economías del mundo están implementando medidas ortodoxas y heterodoxas para contener la crisis. Este accionar ha generado tendencias y niveles de volatilidad históricos en todas las clases de activos del mundo entero. La envergadura de la crisis ha impactado en todos los sectores de negocios y en especial, la sustancial suba en el precio de los commodities ha generado grandes impactos en las economías de países emergentes. La emisión monetaria ha sido histórica: ¿estaremos en un nuevo equilibrio o simplemente recreando las condiciones para la próxima gran crisis?
El Programa Mercados Financieros Globales analiza los mercados de monedas, de tasas de interés y crédito y su dinámica a lo largo de la crisis. El enfoque es eminentemente práctico dado que se fundamenta en la experiencia que sus profesores han conseguido a lo largo de los últimos años manejando posiciones en monedas y bonos de mercados desarrollados y emergentes."


Desarrollar en quienes concurran al programa, bajo un entorno altamente aplicado, habilidades para la lectura y comprensión de mercados financieros locales e internacionales y su impacto en negocios reales. Los principales temas a cubrir serán:
 ¿Cómo leer una curva de bonos y cómo extrapolar las señales de dicho mercado a decisiones de inversión?
Cómo relacionar los mercados de monedas y de tasas de interés: ¿está cambiando la dinámica del Dólar Americano? ¿qué impactos tiene la devaluación del Yen en la economía global? ¿por qué las commodity-currencies tienen problemas en acompañar la suba del S&P?
¿Por qué es importante entender la dinámica de las volatilidades implícitas? 
Utilización del mercado de opciones como proveedor de señales sobre incertidumbre esperada: ¿VIX en mínimos?
Relaciones entre la evolución de los commodities, las monedas y las tasas de interés.
 Impactos de las Flexibilizaciones Cuantitativas implementadas en Estados Unidos, Japón e Inglaterra: ¿es el equilibrio actual estable?
 El rol de las burbujas financieras como potenciales factores desequilibrantes de un entorno global.
Mecanismos por los cuales los mercados financieros impactan a la economía real.

MÓDULO 1 | Estrategia Macroeconómica y Lectura de Mercados Globales
 Exposición, análisis y debate de diversas temáticas:
¿Ha tenido la crisis internacional facetas y dimensiones diferentes de acuerdo al bloque en cuestión: EE.UU., Europa, Asia? ¿Qué tan relevante ha sido la política monetaria no-tradicional en el contexto de la crisis financiera global actual?
 Dinámica del mercado de LIBORS contra las tasas de referencia: ¿es la liquidez función del stock o de la confianza en el mercado de crédito? En un contexto de debilidad global: ¿cómo nos imaginamos la dinámica de monedas del G7?
1) Análisis de la crisis desde julio de 2007 hasta la actualidad.

Dinámica de monedas contra el dólar desde comienzos de la crisis.
Dinámica de la curva de tasas: ¿por cuánto tiempo tendremos tasas colapsadas?
Mercados de acciones emergentes.
Dinámica en el mercado de Credit Default Swaps (CDS).

2) Estrategia de posicionamiento en tasas y monedas hacia el futuro.

¿Estamos en presencia de una normalización de la economía en Estados Unidos?
¿Qué implicancias podría tener ese cambio sobre la dinámica de los commodities?
¿Tiene sentido seguir comprando bonos con rendimientos históricamente bajos?
¿Volverá el Yen a reemplazar al Dólar como moneda de fondeo?

 
MÓDULO 2 | Definición, Análisis y Trading de Instrumentos
Credit Default Swaps (CDS) y CDX.
Non-Deliverable Forwards (NDF).
Interest Rate Swaps (IRS).
Currency Options.
ETFs (Exchenge-Traded-Funds).

 
MÓDULO 3 | Mercados de Tasas de Interés

¿Qué información nos brinda el mercado de bonos?
Reestructuración de deuda soberana: el caso argentino de 2001.
Medición y protección de riesgo en el mercado de bonos.
Cambios en la estructura de riesgo a través de la generación de estructurados.
Futuro de tasas de interés: Eurodollar, Fed Funds, Treasury Notes.

Formato
Programa Abierto ? Modalidad: Part-Time
Duración: 1 mes ? Cursada: Lunes y Miércoles de 19 a 22 hs.
Inicio: 22 de Mayo de 2017

Metodología
Aplicabilidad, sentido real de negocios y pragmatismo de mercado son los pilares básicos a través de los cuales se transmitirán los conocimientos del programa. Cada módulo tendrá un desarrollo conceptual con un marcado énfasis en la aplicación de los conceptos a la realidad actual y a la toma de decisiones en un ámbito corporativo o personal, sin enfatizar en los aspectos teóricos relacionados. Adicionalmente, se proveerá de casos prácticos para conceptualizar el marco teórico y se asignará un amplio espacio a la discusión y diálogo entre los participantes a partir de los variados casos prácticos presentados por el profesor. 

Audiencia
El Programa está dirigido a gerentes generales, financieros, de research y estrategia y de unidades de negocio. También a ejecutivos, directivos y mandos medios de áreas de estrategia, planeamiento y control de gestión.
Diferenciales

 
Contenido profundo y actualizado generado directamente por profesionales con extensa experiencia en mercados financieros y estudios en el exterior.
Casos de estudio reales aplicados al desarrollo e implementación de estrategias de gestión de portfolios.
Adecuada combinación entre teoría y práctica en mercados financieros.
 


Universidad Torcuato Di Tella

Sedes


Ubicación


Más carreras de esta institución